国华、华夏人寿涉嫌打擦边球 给集分宝存返佣质疑

　　近两年的事实表明，高收益无疑是产品吸引消费者的利器。数据显示，去年“双11”期间，国华人寿在天猫上销售的保险理财产品，创出“三天一亿元”的佳绩；而今年双11”当天，国华人寿预期年化收益率7%的产品，仅用了9分34秒的时间，销售规模就超过亿元。

　　据了解，一些先期进驻天猫销售保险的公司取得了巨大的业绩，也吸引着越来越多的保险公司开始进驻天猫，随之而来的市场争夺也愈演愈烈。

　　经济导报记者注意到，保险公司为了争夺有限的市场，纷纷提高各种保险理财产品的收益率。高收益俨然成了保险理财产品网销拼市场的关键，但各家保险公司在宣传时却频频打出擦边球。

　　收益率高达8%

　　据导报记者了解，随着“双12”的即将到来，在保险理财产品销售火爆的天猫，有十几款保险理财产品的预期年化收益率达到5.5%，其中华夏人寿推出了预期综合年化收益率高达7.1%的理财产品，而国华人寿更是推出了综合预期年化收益率高达8%的理财产品。

　　在华夏人寿天猫官方旗舰店中，导报记者看到，其原本为“双12”特供的理财产品早在上个月就开始发售，而在不久前的限时聚划算活动中，10分钟销售额突破600万元，4小时内更是卖出2000万元。

　　一款名为华夏摇钱树两全保险(万能型，A款)的产品，1000元(含)起售，一年期起，预期年化收益率可达5.5%，再加上活动期间每购买一份“摇钱树”(万能型，A款)产品，还可获赠1.6%的集分宝———即每1000元赠价值16元的集分宝，因此该产品的预期综合年化收益率将达到7.1%。而且公司明确表明，集分宝在犹豫期后发放，无任何初始费用，犹豫期退出不收手续费，持有1年后退出零费用。除此之外，该公司还针对购买金额的不同进行抽奖，奖品有Iphone 5s和Ipad mini以及360随身wifi2等。

　　据了解，截至3日上午10时，上述产品的成交记录显示为6223件，单次最多购买200份，其中最大的一个买家分三次购买了60万元的产品，另外，订单超过百份的也不在少数。

　　比华夏人寿更强的是国华人寿，该公司推出了一款名为创富人生2011保险理财计划的理财产品，该产品也是1000元起售，预期年化收益则为5%，不过在活动期间每购买一份该产品，可获赠3%的集分宝，即每1000元赠价值30元的集分宝，因此该产品的预期综合年化收益率将高达8%。

　　不过值得一提的是，要想拿到8%的收益，还有一定的条件，首先是持有期限在三年以上，其次是购买时间需在12月1日至12月31日期间。与其他保险公司不同的是，华夏人寿制定的退保手续费相当高。在犹豫期内退保，也要收取10元的工本费，如果是第一年退保，则要收取退保时账户资金6%的退保手续费，第二年退保收取5%的手续费，第三年退保要收取4%的手续费，从第四年后才不扣除手续费。

　　正因如此，尽管该产品的预期综合年化收益率高达8%，但销售情况并不是很好，累计销售只有1307件。

　　涉嫌返佣

　　导报记者了解到，无论是国华人寿还是华夏人寿，都在其官方旗舰店中宣传自己产品时，涉嫌打擦边球。

　　按照创富人生2011保险理财计划的的利益演示，以0岁宝宝10万元投保计算，以预期年化收益率5%计算，其30年后的总收益为432194元，如此计算相当于每年增值11%；而华夏摇钱树两全保险(万能型，A款)利益演示，10万元基于预期年化收益率5.5%计算，5年后该产品的总收益为130696元，如此计算收益率超过30%，远高于5年期存款(4.75%)和5年期国债(5.41%)利率，对投资者来说，吸引力极大。

　　尽管上述两种产品在其宣传材料中表示，“该演示基于预期收益，而非实际收益”。但该说明的字号明显小于利益演示字号。

　　接受导报记者采访的内业人士表示，这种收益演示并不完整。按照《人身保险新型产品信息披露管理办法》的规定，“保险公司在产品说明书和其他宣传材料中演示保单利益时，应当采用高、中、低三档演示新型产品未来的利益给付。”其中，万能险高、中、低三档假设结算利率上限分别为6%、4.5%和最低保证利率2.5%。

　　另外，上述两家公司向投资者返还集分宝也涉嫌返佣。

　　据悉，集分宝是一种网购积分，在支付宝付款时可以当钱花，100个集分宝等值1元，可以在淘宝购物、信用卡还款、缴水电费等，同时还可以在天猫、一号店、大众点评等30多家网站购物时直接抵扣。

　　按照《保险法》规定，保险公司不得“给予或者承诺给予投保人、被保险人、受益人保险合同约定以外的保险费回扣或者其他利益”，赠送的保险不能超过100元。所谓集分宝是否属于“其他利益”，值得关注。

　　“这种买保险可抽奖、可赠礼品、送积分的行为，可以看做是变相的返佣，存在诱导购买的嫌疑。”业内人士分析说。

　　尽管高收益理财保险产品越来越多地出现，并已持续火爆了一段时间，但是导报记者注意到，这些产品的火拼更多的发生在中小寿险企业之间，大型险企鲜见参战。另外，对消费者来说，必须明确知晓这些产品并不一定能实现预期的高收益，毕竟绝大部分产品的保底利率只有2.5%。　　刘勇